BẢN TIN THỊ TRƯỜNG NĂNG LƯỢNG & KỸ THUẬT GIAO DỊCH

I. Cập nhật diễn biến cung cầu và thị trường dầu mỏ quốc tế

Biến động giá và nguồn cung:

Giá dầu thô thế giới đảo chiều tăng nhẹ trong phiên giao dịch ngày Thứ Ba sau nhịp giảm khoảng 1% ở đầu phiên. Kỳ vọng vào các cuộc đàm phán tại Tehran đã tạm thời xoa dịu lo ngại về nguy cơ sốc cung diện rộng từ Trung Đông, dù các đợt tấn công mới của lực lượng Houthi vào Saudi Arabia vẫn duy trì áp lực rủi ro thường trực lên thị trường.

Biến động hợp đồng tương lai:

Hợp đồng tương lai dầu thô Brent: Tăng 40 cent (tương đương 0,4%), giao dịch ở mức 116,24 USD/thùng vào lúc 07:18 GMT. Trước đó trong tuần và tại phiên Thứ Hai, giá Brent đã chạm mốc 117 USD/thùng – mức cao nhất kể từ tháng 4.

Hợp đồng tương lai dầu thô WTI: Tăng 30 cent (tương đương 0,3%), đạt mốc 102,07 USD/thùng. Cả hai mặt hàng dầu thô đều ghi nhận mức giảm 1% ở thời điểm đầu phiên trước khi phục hồi.

Nhận định chuyên gia:

Bà Sugandha Sachdeva, Nhà sáng lập hãng nghiên cứu SS WealthStreet (New Delhi), đánh giá: Mặt bằng giá vẫn neo ở mức cao do bất ổn địa chính trị kéo dài. Áp lực chốt lời xuất hiện đầu phiên chủ yếu xuất phát từ kỳ vọng thị trường về khả năng đạt được đột phá trong các cuộc đàm phán giữa Mỹ và Iran.

Theo báo cáo phân tích từ ANZ Research: Thị trường dầu mỏ hiện rất dễ tổn thương khi tình trạng căng thẳng xuất hiện đồng loạt trên nhiều mắt xích, từ nguồn cung vật lý, hạ tầng logistics, mức tồn kho cho tới hoạt động lọc dầu.

Yếu tố địa chính trị và an ninh hàng hải:

Tình hình đối thoại địa chính trị: Saudi Arabia, Thổ Nhĩ Kỳ và Pakistan đã tiến hành các cuộc đàm phán với giới chức Iran tại Tehran vào Thứ Hai nhằm giảm nhiệt căng thẳng khu vực. Truyền thông nhà nước Iran cho biết bốn quốc gia đã thống nhất tiếp tục duy trì đối thoại hướng tới tăng cường hợp tác vì hòa bình và an ninh. Tuy nhiên, triển vọng hòa bình vẫn rất manh mún khi lực lượng Houthi thân Iran tiếp tục các cuộc tấn công tái diễn nhằm vào nhà sản xuất chủ chốt Saudi Arabia.

Tuyến hàng hải yết hầu Hormuz: Dữ liệu theo dõi an ninh hàng hải toàn cầu từ một cơ quan nghiên cứu tại Washington (với chuỗi số liệu từ 2017) chỉ ra rằng tháng 10 là tháng ghi nhận số vụ tấn công tồi tệ nhất nhắm vào tàu thương mại tại eo biển Hormuz và các vùng nước lân cận. Tuyến hàng hải trọng yếu này vốn đảm nhận vận chuyển khoảng 1/5 tổng nguồn cung năng lượng toàn cầu trước khi xung đột bùng phát vào tháng 2.

Gián đoạn logistics và tồn kho: Báo cáo từ ANZ Research ghi nhận sản lượng dầu thô xuất khẩu từ Vùng Vịnh đã sụt giảm tuần thứ tư liên tiếp. Lưu lượng vận tải qua eo biển Hormuz hiện chỉ duy trì ở mức xấp xỉ 60% so me với năng lực bình thường. Đồng thời, tồn kho sản phẩm chưng cất (distillate) toàn cầu hiện thấp hơn gần 5% so với mức trung bình 5 năm.

II. Phân tích kỹ thuật cấu trúc giá

➡ Dầu Brent: Lực cầu (Bulls) hấp thụ rất tốt áp lực bán chốt lời, giúp giá rút chân thành công sau nhịp giảm 1%. Động lượng (Momentum) tăng tiếp tục hướng mốc kháng cự 117,00 USD/thùng – vùng đỉnh cao nhất kể từ tháng 4.

➡ Dầu WTI: Phe Mua (Bulls) bảo vệ thành công biên dưới của hộp tích lũy và đẩy giá trở lại trên mốc 102,00 USD/thùng. Cấu trúc thị trường củng cố vững chắc mô hình Tăng tiếp diễn.

III. Dự báo xu hướng phiên giao dịch

???? Kịch bản cơ sở (Base Case): Thị trường thiết lập cấu trúc "Buy on Dips" (Mua khi giá võng). Các yếu tố đứt gãy logistics thực tế (lưu lượng qua Hormuz sụt giảm, xuất khẩu Vùng Vịnh đình trệ) hoàn toàn lấn át những tín hiệu ngoại giao bề mặt. Dự báo giá dầu sẽ tiếp tục tịnh tiến lên các vùng kháng cự cao hơn trong phiên Mỹ tối nay.